Nội dung chính
Trong trading, phân kỳ là hiện tượng kỹ thuật thường gặp trên biểu đồ, khá dễ nhận biết và hữu ích nếu trader hiểu đúng bản chất và dùng kèm các công cụ khác.
Để hiểu phân kỳ là gì, bạn cần lưu ý rằng phân kỳ không phải là tín hiệu vào lệnh chắc chắn, mà là một lời cảnh báo: động lượng của giá đang yếu đi. Một số điều về phân kỳ có thể khác với suy nghĩ thông thường, ví dụ phân kỳ có thể kéo dài rất lâu trước khi giá thực sự đảo chiều.
Chúng ta có thể tìm phân kỳ trên hầu hết các chỉ báo dao động thông dụng như RSI, Stochastic, MACD…, tùy vào sở thích và sự phù hợp mà chọn cho mình 1 chỉ báo khi tìm tín hiệu phân kỳ.
Divergence phân kỳ là gì?
Divergence (phân kỳ) là hiện tượng giá và chỉ báo dao động đi ngược chiều nhau: giá vẫn tạo đỉnh cao hơn (hoặc đáy thấp hơn) nhưng chỉ báo thì không. Đây là một trong những dấu hiệu sớm cho thấy xu hướng hiện tại có thể đang suy yếu và có khả năng đảo chiều.
Một phân kỳ sử dụng Stochastic, báo hiệu đảo chiều sớm cho giá đi xuống.
Có thể hình dung phân kỳ như một con sóng ngầm bên dưới đi ngược lại với con sóng giá đang nổi trên mặt nước.
Trong một xu hướng tăng, giá đang tạo các con sóng cao dần lên; khi xuất hiện phân kỳ, tức là động lượng bên dưới đang đi ngược lại, cảnh báo giá có thể đảo chiều đi xuống, hoặc ít nhất sức tăng của thị trường đang suy yếu. Trong một xu hướng giảm thì ngược lại.
Divergence là tín hiệu xuất hiện khá phổ biến và được nhiều nhà đầu tư theo trường phái phân tích kỹ thuật theo dõi.
Các loại phân kỳ trong trading
Phân kỳ thường (tín hiệu đảo chiều)
Phân kỳ thường chia làm 2 loại là phân kỳ giá lên (bullish divergence) và phân kỳ giá xuống (bearish divergence).
Phân kỳ giá lên là khi giá giảm và tạo đáy sau thấp hơn đáy trước, trong khi chỉ báo dao động lại tạo đáy sau cao hơn đáy trước.
Đây là tín hiệu cảnh báo xu hướng giảm đang yếu dần và giá có thể đang hình thành đáy.
Phân kỳ giảm với MACD: giá tạo đỉnh cao hơn nhưng MACD tạo đỉnh thấp hơn, báo hiệu xu hướng tăng có thể đảo chiều.
Ngược lại, phân kỳ giá xuống là khi giá tăng và tạo đỉnh sau cao hơn đỉnh trước, trong khi chỉ báo dao động lại tạo đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước.
Đây là tín hiệu cảnh báo xu hướng tăng đang yếu dần và giá có thể đang hình thành đỉnh.
Phân kỳ ẩn (tín hiệu tiếp diễn)
Ngoài phân kỳ thường, còn có phân kỳ ẩn (hidden divergence), thường báo hiệu xu hướng hiện tại có thể tiếp diễn sau một nhịp điều chỉnh:
- Phân kỳ ẩn giá lên: trong xu hướng tăng, giá tạo đáy sau cao hơn đáy trước, nhưng chỉ báo lại tạo đáy sau thấp hơn đáy trước.
- Phân kỳ ẩn giá xuống: trong xu hướng giảm, giá tạo đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước, nhưng chỉ báo lại tạo đỉnh sau cao hơn đỉnh trước.
Với người mới, phân kỳ ẩn cùng chiều xu hướng thường dễ giao dịch hơn phân kỳ thường, vì không phải đoán đỉnh, đáy.
Những lưu ý khi sử dụng phân kỳ
Sự xuất hiện của phân kỳ trong một xu hướng không đồng nghĩa với việc xu hướng đó sẽ kết thúc. Trong xu hướng mạnh, phân kỳ có thể xuất hiện nhiều lần liên tiếp và kéo dài khá lâu trước khi xu hướng thực sự thay đổi.
Do đó, các trader cần xem phân kỳ như là tín hiệu cảnh báo và nên kết hợp với các công cụ khác như hỗ trợ, kháng cự, trendline, đường trung bình động… trước khi quyết định vào lệnh, để hạn chế tín hiệu sai.
Phân kỳ giá xuống có ý nghĩa hơn khi xuất hiện tại các vùng kháng cự mạnh; tương tự, phân kỳ giá lên có ý nghĩa hơn khi xuất hiện tại các vùng hỗ trợ mạnh.
Phân kỳ giá lên nhìn trên chỉ báo RSI.
Nên kết hợp phân tích đa khung thời gian, ít nhất là xem thêm khung thời gian lớn hơn, để tránh các tín hiệu phân kỳ nhiễu trên khung nhỏ.
Xu hướng là yếu tố rất quan trọng, nhất là xu hướng của khung lớn hơn: phân kỳ ngược xu hướng khung lớn thường chỉ dẫn tới một nhịp điều chỉnh.
Có thể xem thêm khối lượng giao dịch của các cây nến tại khu vực tạo đỉnh, đáy phân kỳ để xác nhận thêm (trong forex là tick volume, chỉ mang tính tham khảo).
Cần xem các mức hỗ trợ, kháng cự là một vùng giá. Khi giá tạo đỉnh hoặc đáy thứ 2 để hoàn tất phân kỳ, vùng này thường gồm nhiều cây nến, nên đừng vào lệnh ngay khi vừa thấy phân kỳ. Hãy chờ thêm tín hiệu xác nhận, ví dụ một mô hình nến đảo chiều, giá phá trendline ngắn hạn hoặc phá đỉnh, đáy gần nhất, rồi mới vào lệnh; dừng lỗ đặt bên kia đỉnh hoặc đáy thứ 2.
Phân kỳ cũng có thể dùng để quản lý lệnh đang chạy: khi xuất hiện phân kỳ ngược chiều lệnh, bạn có thể cân nhắc chốt lời một phần hoặc dời dừng lỗ để bảo vệ lợi nhuận.
Cuối cùng, giao dịch là xác suất, phân kỳ cũng có thể sai. Hãy tránh bị dao động tâm lý khi gặp một tín hiệu sai và tránh quá tự tin khi gặp một tín hiệu đúng; luôn đặt dừng lỗ và luyện tập trên tài khoản demo trước.
